Осведомленность и правильный выбор источников информации
Те, кто имеет хорошие результаты по своим инвестиционным портфелям, проявляют самый живой интерес к событиям, происходящим на финансовом рынке. Как следствие, они держатся в курсе всего происходящего. Итак, первая и неотъемлемая черта тех, кто успешно работает на фондовом рынке, — осведомленность. Как это ни банально звучит, но успешные инвесторы много читают. Они перерабатывают большой объем информации по различным аспектам инвестирования — выбору предмета инвестирования, управляющей компании, состоянию рынка. Причем, как отмечают менеджеры, эта категория клиентов предпочитает черпать информацию из самых разных источников — 1азет и специализированных издании, Интернета, использовать «сарафанное радио». Перерабатывая всю собранную информацию, они составляют свое взвешенное мнение по поводу акций той или иной компании.
Читают инвесторы не только литературу по технологии, но — с не меньшим интересом — и по философии инвестирования. Генеральный директор петербургской компании «Атлант-Инвест» Валерий Бузыкин рассказал, что «за полгода заказал для своих клиентов более тысячи экземпляров книг по философии инвестирования. Сначала просто рекомендовал купить. Почувствовав живой интерес к теме, я поставил в офисе стенд для демонстрации наиболее интересных, на мой взгляд, изданий. Чем больше знает клиент, тем больше услуг и продуктов он у меня запрашивает». Действительно, в офисе компании стоит книжный стеллаж до потолка высотой, полностью заставленный яркими дорогими томами. На страницах этих книг обладатели многомиллионных состояний делятся своим опытом и подходом как к зарабатыванию денег, так и к инвестированию. Новые веяния корректируют и правила хорошего тона. И тема философии инвестирования становится все более популярной среди самих специалистов рынка. Я помню, что десять лет назад, когда мы пили кофе между торговыми сессиями, то обсуждали, в основном, методы технического анализа. Сейчас, общаясь с коллегами, я все чаще слышу цитаты из Джона Кехо и Бодо Шефера.
На вопрос, насколько хорошо литература помогает зарабатывать, многие из моих коллег отвечают совершенно однозначно — очень хорошо помогает. Те, кто имеет возможность параллельно наблюдать состояние счета и рост продвинутости клиента в вопросах философии инвестирования, утверждают, что эти два параметра коррелируют очень сильно. А так как изучение идеологии не требует от нас серьезных финансовых вложений, и уж тем более не грозит нам де нежными потерями, то гораздо разумнее сначала привести в порядок голову, с тем чтобы увеличить наши доходы и избежать ненужных потерь.
Самоограничение и дисциплина
Инвестиционные менеджеры, наблюдающие за своими клиентами, отмечают знаковый перелом в сознании человека, в результате которого он из потребителя, тратящего все сразу, превращается в инвестора, вкладывающего на будущее. Такому переходу всегда свойственно новое осмысление отношения к деньгам и материальным благам. В результате вырабатывается самоограничение в потреблении в сию минуту, сейчас ради того, чтобы больше уже никогда не нуждаться в будущем. То есть достичь финансовой независимости. Когда мы говорим о финансовой независимости, то имеем в виду независимость от дальнейших обстоятельств и заработков. Создан капитал, хорошо размещен, деньги работают. И мы живем не на зарабатываемые деньги, а на получаемые в виде прибыли с капитала.
Очень важно сразу понять, что размер зарабатываемых сумм здесь не является определяющим. Всегда было известно, что большие доходы без самоограничения порождают большие траты. Так устроен наш мир. Как только у нас появляется больше денег, нам тут же предлагают очередной способ их потратить. «Не говори своим желаниям нет», — будет взывать красотка с рекламного щита, побуждая купить очередной товар. Здесь все зависит от внутренней установки. Некоторым из своих желаний стоит сказать «нет», иначе мы очень скоро попадаем в замкнутый круг. Мы все время зарабатываем, чтобы покупать. Мне в качестве девиза перед принятием решения об очередной покупке гораздо милее фраза: «Подумай хорошо, а может быть, тебе это совсем и не нужно?» Адресовавший своим читателям этот вопрос автор за несколько лет сколотил миллионное состояние, жестко ограничивая себя в тратах и изучая фондовый рынок.
Конечно, как и во всем в этой жизни, не нужно впадать в крайности. Беря интервью у крупных бизнесменов, посредством вопросов о частной жизни я нередко выясняла, что человеку не удалось сохранить семью из-за того, что он ставил интересы своего бизнеса превыше всего. То есть когда инвестирование заработанных средств в собственный бизнес мешало человеку снабжать необходимым людей, ответственность за которых он на себя взял. Рецепт, который существует уже тысячелетия, говорит, что Мы вправе тратить на себя и своих близких то, что зарабатываем. Но при этом должны от 10 до 30%, в зависимости от текущей ситуации, инвестировать. То есть нужно научиться жить на сумму от 70 до 90% от заработанного. Имея в разные годы совершенно разные, иногда на порядки отличающиеся доходы и наблюдая такие же ситуации у своих коллег, я могу сказать абсолютно уверенно, что достижение финансовой независимости — это вопрос дисциплины в большей степени, чем заработка. Мне могут возразить, что как же откладывать, если и так не хватает. Я могу только снова повторить, что всегда будет не хватать. Это вопрос внутренней настройки, бюджета, выбора приоритетных статей трат. Основное правило: тратить всегда меньше, чем зарабатываем. И еще: когда появляется внутренняя настройка на инвестирование части средств, то меняется отношение к заработкам и появляются дополнительные источники дохода. Так уж мы устроены. И одним из самых удивительных качеств нашего мозга является то, что он находит ответ абсолютно на любую поставленную перед ним задачу. Если в постановке своих вопросов мы готовы проявить последовательность и терпение. Человек должен осознавать, что он, и только он контролирует и несет ответственность как за свои траты, так и за доходы.
Еще один ключевой момент, на который указывают финансовые консультанты, — полное разделение средств собственного бизнеса и инвестируемых денег. То есть рекомендуется отделить риски собственного бизнеса и вложений в финансовые рынки. Именно так закладывается будущая финансовая устойчивость вне зависимости от успешности бизнеса.
Способность вникать в суть
При всей своей разноплановости инвестирование рядовых инвесторов в публичные компании является изначально пассивным: важно собрать информацию, сделать правильный прогноз и спокойно ждать. Другие требования и правила игры обозначает венчурный бизнес. Так как в этом случае инвестор не только вкладывает средства, но и обычно существенным образом влияет на дальнейшее развитие компании в качестве партнера. То есть на финансовом рынке существует еще один способ сделать инвестицию — это купить бизнес целиком: вложиться не в небольшую часть, купив акции, а приобрести значительную часть растущей компании — от десятков процентов до пакета, дающего полный контроль над компанией. В этом секторе несколько иные правила игры. Оценка будущего компании включает не только активы и идеи, но и перспективы сотрудничества с топ-менеджерами компании. В этом случае на первый план выходят другие установки и другие психологические качества, характеризующие успешного инвестора.
Игорь Гладких, делясь опытом, полученным за годы работы на посту директора-распорядителя Российской венчурной ярмарки, сказал: «Успешный инвестор изначально настроен на быстрый рост капитализации компании. Компания, руководитель которой не принимает такую точку зрения, инвестору не интересна. Результативный инвестор отдает средства тому, кто более амбициозен и готов к быстрому росту. Для того чтобы привлекать и получать деньги, нужна соответствующая психологическая установка, это как базис. Это, если хотите, необходимое условие, но, конечно, не достаточное. Существенно проще вопросы, связанные с привлечением инвестирования в разработки, решают менеджеры и владельцы, имеющие опыт развития бизнеса и организации системы продаж. Они изучили рынок, например, на поставках оборудования сторонних производителей и изначально хорошо знают то, что хочет потребитель, "нишу" разработки.,Как правило, за счет собственных средств они делают опытный образец. А инвестор вкладывается в научно-техническую разработку, которая позволит получить совершенно конкретный продукт, заведомо нужный! рынку с организованной системой сбыта».
Полное недоверие и абсолютный контроль
Помимо вложений в активы фондового рынка и венчурные проекты, распространенным способом инвестирования в условиях российской действительности является вхождение в существующий доходный бизнес. Таким бизнесом может быть, например, перегонка автомобилей из Европы с последующей перепродажей в России. Сейчас такие схемы позволяют получать на вложенные средства 30% годовых в валюте и даже более. Для того чтобы быть успешным в подобном инвестировании, также необходимо наличие определенных психологических установок и качеств. От вкладчика не требуется ни глубокое знание маркетинга автомобильного рынка, ни технических характеристик продаваемых машин. «Зарабатывает здесь тот, кого отличает полное недоверие и абсолютно жесткий контроль, — резюмирует представитель силовых структур. — Я годами сталкиваюсь с самыми различными ситуациями и могу сказать, что успешен здесь тот, кто с самого начала исходит из самого плохого варианта, т. е. варианта, когда деньги пропадают. Заранее очень важно оговаривать, кто и за что платит в случае убытков. Понятно, что когда будет большая прибыль, все будет хорошо. Но кто будет платить в случае убытков? И как гарантировать, что эта оплата будет сделана? Так, в примере с автомобилями на территории инвестора все время работы схемы находятся застрахованные автомобили стоимостью, существенно превышающей вложенные в операцию средства. По мере продажи перегнанных автомобилей эти залоговые машины могут заменяться другими. Но каждый раз, когда совершается сделка по перегону автомобилей, инвестор имеет то, что он сможет продать и получить вложенные средства, если сделка не завершится успешно».